份上，李塞元也没有心思再继续下去了。他迅速放弃嘉兴，败退到桐乡，一面安顿军心，一面做出死守桐乡的架势。
身处杭州的李厚基心乱如嘛，这可怎么得了？就在嘉兴决战失败的同时，自己在龙泉的部队也遭到了北伐军的沉重打击，短短一天时间即弃守龙泉。
随之而来更加沉重的打击降临到了李厚基的头上。
7月21日，李厚基的亲信，也是他的嫡亲堂弟李塞元，在桐乡通电，宣布接受国民政府领导！
这一消息如同炸雷一般把李厚基炸得晕头转向。他无论如何也都不会想到，自己那么信任的堂弟竟然会背叛自己！
其实在李厚基背叛童葆暄和闽军的时候，他便应该已经预料到这天迟早会到来的。他可以背叛别人，别人也一样可以背叛他！
杨森迅速表示接受李塞元之投诚，并宣布改编李塞元之浙军为国民**军第四十三师，命其坚守桐乡，威胁杭州。
这一来不光是李厚基，连卢永祥都处在了一个非常尴尬的位置！
原本自己打的是李厚基，但随着李塞元的投降，自己面对的却不再是浙军，而是国民**军了！
若是继续攻打桐乡，则是公然和国民**军作对，很快便会让国民**军的目标对准自己。
怎么办？
卢永祥进退维谷，攻击肯定是不能攻击的了，退回上海？白白的进军，浪费了那么多的军饷，实在心有不甘。…,
而北伐军就没有那么多的顾忌了，取得了龙泉的北伐军迅速向金华方向推进。李厚基的嫡系闽军一路败退，溃不成军。
总算李塞元还念着一些情分，并没有直接攻击杭州，这才让李厚基得到了一些喘息。
但是现在情势已经非危急，按照目前两军实力和士气，金华很快便会失守，然后一路高歌猛进的北伐军，很快便会推进到杭州！
李厚基已经没有力量再继续坚守下去了，这时候的他手里已经只剩下了不到一个混成旅的兵力！
北伐军甚至连和谈的大门都关闭了！
留给李厚基的只剩下了最后一条路：下野！
7月26日，给予李厚基致命一击的事情发生了：
浙江商业联合会宣布支持拥护国民政府北伐，并提供北伐军一百万军经费！
尽管只是一个浙江商业联合会，但带给李厚基的打击却不亚于几个师的被歼灭。
这意味着浙江财团已经抛弃了“外人”李厚基，转而彻底倒向了北伐军！
浙江财团其实一开始就没有把夺取浙江督军位置的李厚基